Анализ кредитоспособности заемщиков коммерческого банка

Введение
Глава 1. Основные подходы к оценке финансово – экономической деятельности заемщика
1.1 Организационно – экономические проблемы оценки кредитоспособности заемщика

1.2 Использование опыта зарубежных банков в области оценки кредитоспособности заемщика
Глава 2. Анализ финансового состояния заемщика
2.1 Анализ финансовой устойчивости ссудозаемщика

2.2 Анализ деловой активности и эффективности деятельности предприятия – заемщика
Глава 3. Основные направления совершенствования методов оценки кредитоспособности заемщика
3.1 Рейтинговая оценка кредитоспособности

3.2 Методы определения критических значений оценочных показателей кредитоспособности
Заключение
Литература



Глава 3. Основные направления совершенствования методов оценки кредитоспособности заемщика

3.1 Рейтинговая оценка кредитоспособности

Для оценки финансового положения заемщика используется широкий круг показателей, характеризующих его деятельность. Разносторонность этих показателей усложняет выявление общих тенденций изменения финансового состояния организации. Поэтому возникает необходимость объединить и систематизировать полученные данные. Для решения этой задачи используется рейтинговая оценка. Она позволяет определить финансовое положение организации с помощью синтезированного показателя - рейтинга, выраженного в баллах, и отнести организацию к определенному классу.
Методика рейтинговой оценки кредитоспособности включает:
- разработку системы оценочных показателей кредитоспособности;
- определение критериальных границ оценочных показателей;
- ранжирование оценочных показателей;
- оценку суммарной кредитоспособности
К настоящему времени разработано значительное количество методик оценки кредитоспособности заемщика. Они отличаются по числу показателей, используемых для оценки кредитоспособности, подхода к определению критериальных границ оценочных показателей, оценкой значимости каждого из отобранных показателей, методикой подсчета суммарной кредитоспособности /14/.
При отборе показателей оценки кредитоспособности выделяются традиционные коэффициенты: ликвидности, оборачиваемости, привлечения и прибыльности. Наряду с этим, предполагается использовать ряд дополнительных показателей.
Ряд коммерческих банков России при определении схемы оценочных показателей пошел по пути использования опыта оценки кредитоспособности, положительно известной во всем мире корпорации “Дан энд Бредстрит” /10/. Дан энд Брэдстрит использует традиционные коэффициенты оценки финансового состояния заемщика, в настоящее время несколько изменив расстановку акцентов. Так, в состав относительных показателей кредитоспособности его включается: коэффициенты ликвидности, платежеспособности, оборачиваемости, прибыльности и показатели использования экономического потенциала фирмы.
Наряду с этим, появляются оригинальные отечественные методики по оценке кредитоспособности заемщика. Так, НРБ - Лимитед (Независимое рейтинговое бюро) при Государственной финансовой академии разработало методику рейтинговой оценки финансового состояния предприятия, в которой выделено четыре группы показателей: показатели платежеспособности, финансовой устойчивости, эффективности деятельности, экономического потенциала предприятия.
В первую группу включены следующие показатели:
 коэффициент абсолютной ликвидности, исчисляемой как отношения денежной наличности и быстрореализуемых ценных бумаг к краткосрочной задолженности;
 коэффициент ликвидности, определяемый как отношение наличности, ценных бумаг и дебиторской задолженности, срок погашения которой не наступил, к краткосрочной задолженности;
 коэффициент покрытия долгосрочных долгов представляет собой отношение всех оборотных активов к краткосрочной задолженности;
 коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности исчисляется как отношение среднеарифметической дебиторской задолженности, умноженный на количество дней в периоде, к объему продаж.
Все коэффициенты рассчитываются по данным аналитического баланса на конкретную дату.
Вторая группа показателей, характеризующих финансовую устойчивость:
 коэффициент финансовой независимости (автономии), исчисляемый в виде соотношения собственных источников средств и итога баланса;
 коэффициент оборачиваемости оборотных активов характеризует скорость движения оборотных средств;
 коэффициент маневренности, определяемый как отношение собственных оборотных средств ко всей сумме собственных источников средств.
В третью группу включены показатели экономической эффективности:
 рентабельность активов
 рентабельность продаж, определяемая как отношение чистой прибыли к объему реализации продукции, работ, услуг.
 рентабельность собственного капитала,
Все показатели эффективности исчисляются в динамике за ряд лет.
Показатели четвертой группы характеризуют экономический потенциал предприятия и определяются с учетом специфики отдельных отраслей.
Проведя экономическое обоснование выбора показателей кредитоспособности, переходят к определению их критериальных значений или интервалов, в пределах которых они могут изменяться. Наиболее обоснованными являются критериальные оценки показателей, учитывающие тесные взаимосвязи между основными показателями. Это относиться, прежде всего, к учету взаимосвязи между коэффициентами общей ликвидности, покрытия и платежеспособности. Так, Правлением Акционерного коммерческого Сберегательного банка приняты следующие критериальные значения:
- Коэффициент обеспеченности собственными средствами
1 класс кредитоспособности - выше 0,5
2 класс кредитоспособности - 0,35 - 0,5
3 класс кредитоспособности - 0,2 - 0,35
некредитоспособен - менее 0,2
- Коэффициент ликвидности (срочной)
1 класс кредитоспособности - 0,7 - 0,8
2 класс кредитоспособности - 0,4 - 0,7
3 класс кредитоспособности - 0,2 - 0,4
некредитоспособен - менее 0,2
- Коэффициент текущий ликвидности (покрытия )
1 класс кредитоспособности - выше 2
2 класс кредитоспособности - 1,5 - 2
3 класс кредитоспособности - 1 - 1,5
некредитоспособен - менее 1
Следующим этапом является ранжирование оценочных показателей. Группы показателей ранжируются в зависимости от значимости каждой из них в оценке финансового состояния с позиции банка, предоставляющего ссуду. А при краткосрочном и среднесрочном кредитовании наибольшее значение имеют показатели, характеризующие кредитоспособность и финансовую устойчивость клиента. При долгосрочном кредитовании, проектом финансирования и совместной деятельности приоритетными будут показатели структуры имущества и эффективности деятельности предприятия /17/.
По результатам ранжирования определяются веса этих групп показателей в зависимости от поставленной кредиторами задачи. Внутри групп показатели также ранжируются, и определяется вес каждого из них.
Завершающим этапом оценки кредитоспособности является определение суммарной кредитоспособности. Для расчета кредитоспособности заемщика могут быть использованы различные методы оценки: сумма балов, сумма мест, индексный метод.
В нашей практике используется метод суммы балов. Сумма балов рассчитывается как сумма произведений классности показателей и их доли в совокупности.
Внутренний рейтинг по укрупненной группе определяется по формуле:
, где (14)

Вср - средний бал по укрупненной группе показателей
bi - бальная оценка i- го показателя
d - вес (доля) i - го показателя в данной группе
В зависимости от количества набранных балов предприятие заемщик относят к определенному классу и рассчитывается в соответствии с формулой (14).
Высший класс образуют заемщики с абсолютно устойчивым финансовым состоянием, что подтверждается высоким рейтингом, как общим, так и по укрупненным группам показателей. К первому классу относятся заемщики, финансовое состояние которых в общем устойчивое, но имеются незначительные отклонения от нормы по отдельным показателям, ко второму классу - заемщики, имеющие признаки финансовой напряженности, для преодоления которой у предприятия есть потенциальные возможности, и к третьему - заемщики повышенного риска, способные преодолеть напряженность своего финансового состояния лишь за счет каких - либо радикальных преобразований (приватизации, обновления продукции, реконструкции, диверсификации). и др.) и четвертому классу - заемщики с неудовлетворительным финансовым положением и отсутствием перспектив его стабилизации.
При использовании индексного метода производиться расчет индекса каждого из показателей кредитоспособности. Расчет производиться относительно первой исследуемой даты или среднего значения, рассчитанного за ряд лет. От составления индексов по отдельным показателям переходят к расчету комбинированных индексов. Расчет комби-нированных индексов проводиться путем взвешивания индивидуальных индексов по их доли в совокупности.
Существует еще одна методика рейтинговой оценки кредитоспособности, рассчитывается на основе баллов.
В основе определения класса кредитоспособности клиента лежит материальный уровень показателей и их рейтинг. Особенности организации оборотных средств в нашей стране не позволяют прямо использовать критериальные уровни коэффициентов ликвидности и покрытия, применяемые в мировой практике. Создание шкалы критериальных уровней в стартовой период работы коммерческих банков может опираться на средние величины соответствующих коэффициентов, рассчитанных на основе фактических данных однородных предприятий (одной отрасли или подотрасли). Коэффициенты и показатели на уровне средних величин являются основанием для отнесения заемщика ко 2-му классу, выше средних - к 1-му, а ниже средних к 3-му.
Рейтинг, или значимость, показателя в системе определяется экономистом индивидуального для каждого заемщика в зависимости от политики данного коммерческого банка, особенностей клиента, ликвидности его баланса, положения на ссудном рынке. Например, высокая доля краткосрочных ресурсов, наличие просроченной задолженности по ссудам, неплатежей поставщикам повышают роль коэффициента ликвидности, который оценивает способность предприятия к оперативному высвобождению денежных средств. Втягивание ресурсов банка в кредитование постоянных запасов, заниженность размера собственных средств повышают рейтинг показателя обеспеченности собственными средствами.
Общая оценка кредитоспособности дается в баллах. Баллы представляют собой сумму произведений рейтинга каждого показателя на класс кредитоспособности. 1-й класс присваивается при 100-150 баллах, 2-й класс - при 151-250 баллах и 3-й класс - при 251-300 баллах. Это шкала учитывает, что при коэффициентах и показателях, все значения которых соответствует 1-му классу, количество баллов равно 100, 2-му классу - 200, 3-му классу - 300.
Покажем на примере определения класса кредитоспособности ОАО “Чуфаровский арматурный завод”, у которого уровень коэффициентов на конец года характеризуется следующими данными:
- коэффициент ликвидности ( срочной ) = 0,080;
- коэффициент текущий ликвидности ( покрытия ) = 6,804;
- коэффициент обеспеченности собственными средствами = 0,853.
т.е. К ликвидности = 3 класс
К покрытия = 1 класс
К о.с.с. = 1 класс
Значимость этих коэффициентов определена Вешкаймским отделением № 5852 Сбербанка РФ следующим образом (Таблица 11)
К ликвидности = 30%, К покрытия = 30%, К о.с.с. = 40%
Таблица 11.
Определение класса кредитоспособности предприятия

Показатель 1 класс 2 класс 3 класс Некредитоспособен
К ликвидности 30 60 90 200
К порытая 30 60 90 200
К о.с.с. 40 80 120 200
Общая кредитоспособность (сумма балов) менее
141 141-240 241-300 Более 300

Общее количество балов будет рассчитываться следующим образом:
3 кл * 30 = 90 баллов
1 кл * 30 = 30 баллов
1 кл * 40 = 40 баллов
Итого 160 баллов
Таким образом, ОАО “Чуфаровский арматурный завод” относиться ко 2 - му классу кредитоспособности.
В соответствии с критериями надежности клиентов, принятыми Кредитно-инвестиционным комитетом Вешкаймского отделения № 5852 Сбербанка РФ, ОАО “Чуфаровский арматурный завод” относиться к высокой степени (II)
- позиция на рынке достаточно прочная;
- финансовое положение хорошее;
- высокое качество управления;
- через расчетный счет в нашем банке проходит весь оборот;
- высокое качество управления;
- претензий к расчетному счету не имеется;
- гарантии возврата кредита надежные;
- с процентной политикой банка клиент не всегда согласен.
От класса кредитоспособности зависит выбор вида кредитной линии (лимита), порядок - определения и размер процентной ставки, требования банка ко вторичному источнику погашения долга (например, к размеру залоговой моржи). В результате анализа кредитоспособности и платежеспособности клиента лежат определенные условия кредитования, которые отражаются в кредитном договоре. При высоких темпах инфляции, экономической и политической нестабильности организация кредитных отношений основывается не только на классе кредитоспособности заемщика, но и на анализе делового риска на момент выдачи ссуды. Анализ коэффициентов кредитоспособности позволяет определить слабые звенья в управлении организацией, а на этой основе - условия кредитования.
Не рекомендуется повышать класс кредитоспособности клиента банка или оговаривать условия кредитования по данному классу при:
- улучшении коэффициента ликвидности только за счет роста дебиторской задолженности или остатков готовой продукции;
- повышения коэффициента покрытия за счет роста остатков готовой продукции, не обеспеченной договорами на сбыт, или труднореализуемых остатков сырья и незавершенного производства;
- ухудшении структуры ликвидных средств;
- фактическое наличие собственных оборотных средств в размере менее постоянной минимальной потребности в них;
- росте показателя обеспеченности собственными средствами малых производственных структур за счет фондов, связанных с рисковой деятельностью предприятия;
- улучшения показателя обеспеченности производственной деятельности договорами за счет заключения договоров с некредитоспособными покупателями и поставщиками;
- сокращение долговых обязательств банку в связи с непоставками кредитуемого сырья.
Таким образом, расчет рейтинга заемщика имеет очень важное значение, так как с предприятиями каждого класса кредитоспособности банки строят свои кредитные отношения по разному. Так, заемщикам первого класса банки могут открыть кредитную линию без обеспечения с взиманием пониженной процентной ставки на срок до 60 дней. Кредитование заемщиков 2-ого класса осуществляется на обычных условиях, то есть при наличии соответствующих форм обеспечения. Предоставление кредита заемщикам третьего класса связано для банка с большим риском неплатежа.
1 2 3 4





* цена указана без учета комиссии платёжной системы.

  • Заказ и консультации: +7 (916) 319-333-6
  • Написать нам: Письмо
  • Отправить сообщение: ICQ Консультант


  • Поиск по сайту: